Podpisanie umowy dotyczącej wyjścia z działalności detalicznej Banku Handlowego

Bank Handlowy w Warszawie S.A. ogłosił strategiczną decyzję o wyjściu z segmentu Bankowości Detalicznej, co jest zgodne z globalną strategią Citigroup. Transakcja obejmuje przeniesienie działalności detalicznej do VeloBank S.A., co pozwoli Bankowi skoncentrować się na rozwoju Bankowości Instytucjonalnej, która odpowiada za 72% przychodów Banku w 2024 roku.

• Wartość portfela kredytów: 6 mld zł
• Wartość depozytów: 22,1 mld zł
• Wartość aktywów pod zarządzaniem: 8,9 mld zł
• Przypisany kapitał własny: 0,9 mld zł
• Szacowana wartość transakcji: 1,1 mld zł
• Strata netto z transakcji: 380 mln zł w Q2 2025
• Uwolniona nadwyżka kapitałowa: 400 mln zł

Transakcja będzie przebiegać w dwóch etapach: wyodrębnienie działalności detalicznej i jej przeniesienie do VeloBanku, a następnie odkupienie akcji VeloBanku przez Promontoria. Bank planuje wykorzystać uwolniony kapitał na przyspieszenie wzrostu w obszarze Bankowości Instytucjonalnej, co ma pozwolić na osiągnięcie zakładanego ROE na poziomie około 19% do 2027 roku.

Bank planuje wypłatę dywidendy na poziomie 75%-100% zysku w latach 2025-2026, po uzyskaniu zgody KNF. Klienci segmentu detalicznego zostaną automatycznie przeniesieni do VeloBanku, a produkty i usługi mają zostać odtworzone przez Kupującego.

• Najważniejsze ryzyka:
  • Wrażliwość segmentu detalicznego na poziom stóp procentowych
  • Zależność od uzyskania zgód regulacyjnych
  • Potencjalne ryzyko integracji z VeloBankiem
• Szanse:
  • Skoncentrowanie się na Bankowości Instytucjonalnej
  • Uwolnienie kapitału i poprawa rentowności
  • Możliwość wysokiej dywidendy dla akcjonariuszy

Podsumowując, transakcja jest strategicznym krokiem Citi Handlowy w kierunku skoncentrowania działalności na segmencie instytucjonalnym, z oczekiwanym pozytywnym wpływem na rentowność i zwroty dla akcjonariuszy, mimo jednorazowej straty netto w 2025 roku.