Digital Network SA poinformowała o nabyciu 100% udziałów w spółce Braughman Group Media Outdoor Sp. z o.o., działającej w branży reklamy zewnętrznej (wielkoformatowe ekrany reklamowe, segment premium i cyfrowy DOOH). Transakcja została sfinalizowana 31 października 2025 roku, a informacja o negocjacjach była wcześniej utajniona ze względu na interes spółki.

Kluczowe informacje dotyczące transakcji:

Wartość transakcji 131 500 000,00 zł (łącznie za 100% udziałów)
Sprzedający IT FASHION POLSKA PROPERTIES Sp. z o.o. (90% udziałów), Sławomir Pawluk (10% udziałów)
Harmonogram płatności 4 transze dla głównego sprzedającego, 1 transza dla udziałowca mniejszościowego, dodatkowe płatności warunkowe
Finansowanie Środki własne, pożyczka, kredyt bankowy (szczegóły w przyszłych raportach)
Wyniki finansowe przejmowanej spółki (1.01-31.08.2025) Przychody: 76,61 mln zł
Zysk operacyjny (EBIT): 19,29 mln zł

Najważniejsze szczegóły transakcji:

  • Trzecia transza płatności zostanie rozliczona poprzez emisję nowych akcji Digital Network SA (seria G) dla sprzedającego, co oznacza podwyższenie kapitału zakładowego spółki.
  • Nowe akcje będą objęte 3-letnim zakazem sprzedaży (tzw. lock-up).
  • Dodatkowa płatność 10 mln zł w ratach przez 3 lata, uzależniona od dalszego zaangażowania dotychczasowego udziałowca mniejszościowego.

Potencjalny wpływ na inwestorów:

  • Przejęcie może znacząco zwiększyć skalę działalności Digital Network SA oraz jej przychody i zyski w kolejnych okresach.
  • Emisja nowych akcji dla sprzedającego może wpłynąć na rozwodnienie udziałów dotychczasowych akcjonariuszy, ale akcje te przez 3 lata nie będą mogły być sprzedane na giełdzie.
  • Finansowanie części transakcji kredytem i pożyczką może zwiększyć zadłużenie spółki.
  • Warunkowa płatność uzależniona od zaangażowania kluczowego menedżera może pomóc w utrzymaniu stabilności i know-how w przejmowanej spółce.

Szanse i ryzyka:

  • Szansa: Wejście na rynek reklamy cyfrowej i premium, który dynamicznie rośnie.
  • Ryzyko: Wysoka wartość transakcji i związane z nią zobowiązania finansowe, a także potencjalne trudności w integracji przejmowanej spółki.

Podjęcie decyzji o negocjacjach: 17 września 2025

Zawarcie umowy przejęcia: 31 października 2025

Płatność pierwszej transzy: do 4 dni od 31 października 2025

Płatność drugiej transzy: do 60 dni od 31 października 2025

Płatność czwartej transzy: do 30 kwietnia 2026

Dodatkowe płatności warunkowe: w rocznych ratach przez 3 lata od przejęcia

Wyjaśnienia pojęć:

  • Lock-up: Okres, w którym nowe akcje nie mogą być sprzedane na giełdzie.
  • Rozwodnienie udziałów: Zmniejszenie procentowego udziału dotychczasowych akcjonariuszy w spółce w wyniku emisji nowych akcji.
  • EBIT: Zysk operacyjny, czyli zysk przed odsetkami i podatkami – pokazuje, ile spółka zarabia na swojej podstawowej działalności.
  • WIBOR 3M: Stopa procentowa, po jakiej banki pożyczają sobie pieniądze na 3 miesiące – wpływa na oprocentowanie kredytów i pożyczek.