Zgoda na umorzenie Certyfikatów Inwestycyjnych JSW

Profil: Publikacja: 2025-07-07 07:06 JSW SA (61/2025) Zgoda Zarządu JSW S.A. na umorzenie Certyfikatów Inwestycyjnych JSW Stabilizacyjnego Funduszu Inwestycyjnego Zamkniętego Raport bieżący 61/2025 Zarząd Jastrzębskiej Spółki Węglowej S.A. ["JSW", "Spółka"] informuje, iż w dniu dzisiejszym podjął uchwałę w sprawie udzielenia zgody na umorzenie Certyfikatów Inwestycyjnych JSW Stabilizacyjnego Funduszu Inwestycyjnego Zamkniętego ["FIZ"] serii C w ilości 34.138 szt. oraz serii G w ilości 68.276 szt. o łącznej szacowanej kwocie 150,0 mln PLN. Szacunki oparte zostały na wycenie z dnia 30.06.2025 r. i mogą odbiegać od faktycznych wartości, które będą znane dopiero po wycenie dokonanej w danym dniu wykupu. Zgodnie z informacjami zawartymi w niniejszym raporcie, a także informacjami przekazanymi w raportach bieżących 63/2024, 1/2025, 6/2025, 9/2025, 15/2025, 18/2025, 26/2025, 34/2025, 37/2025, 45/2025 oraz 50/2025 Zarząd wyraził zgodę na umorzenie w 2025 roku Certyfikatów Inwestycyjnych FIZ o łącznej szacowanej wartości 3,00 mld PLN. Po dokonaniu umorzenia FIZ o którym mowa w niniejszym raporcie wartość inwestycji w portfel aktywów FIZ wg wyceny z dnia 30.06.2025 r. po dniu umorzenia szacuje się na kwotę około 0,97 mld PLN. Spółka informuje jednocześnie, że decyzja o umorzeniu Certyfikatów Inwestycyjnych FIZ zgodnie ze Statutem JSW wymaga zgody Rady Nadzorczej Spółki. O spełnieniu tego warunku JSW poinformuje odrębnym raportem bieżącym. Środki uzyskane z tytułu umorzenia Certyfikatów Inwestycyjnych FIZ zostaną wykorzystane zarówno na cele związane z bieżącą działalnością Spółki, jak i na realizację działalności inwestycyjnej. FIZ został utworzony przez Spółkę w celu stabilizacji płynności finansowej, jak również w celu ograniczenia wpływu ryzyka zmienności cen węgla i koksu, na utrzymanie ciągłości prowadzenia działalności operacyjnej i inwestycyjnej Grupy Kapitałowej. Jednocześnie Spółka informuje, że zgodnie z zapisami umowy konsorcjalnej dotyczącej finansowania w formule Sustainability-linked loan Spółka nie zarekomenduje wypłaty żadnych dywidend oraz podziału zysku, chyba że w okresie 12 miesięcy poprzedzających taką rekomendację Spółka nie dokonywała wypłat z FIZ. Niewykonanie tego zobowiązania przez Spółkę stanowi Przypadek Naruszenia na gruncie umowy. W związku z powyższym w przypadku umorzenia Certyfikatów Inwestycyjnych, o których mowa w niniejszym raporcie bieżącym Spółka będzie zobowiązana w okresie 12 miesięcy od umorzenia do nierekomendowania wypłaty dywidendy oraz podziału zysku. Więcej na: [English version below] Subject: Consent of the JSW S.A. Management Board for redemption of JSW Stabilization Closed-end Investment Fund Investment Certificates Body of the report: The Management Board of Jastrzębska Spółka Węglowa S.A. ["JSW", "Company"] hereby reports that today it adopted a resolution to grant its consent to the redemption of 34,138 series C and 68,276 series G Investment Certificates of the JSW Stabilization Closed-end Investment Fund ["FIZ"] with a total estimated amount of PLN 150.0 million. The estimates are based on the valuation as of 30 June 2025 and may differ from the actual values, which will be known only after the valuation made on the respective redemption date. According to the information contained in this report and the information provided in Current Reports No. 63/2024, 1/2025, 6/2025, 9/2025, 15/2025 18/2025, 26/2025, 34/2025, 37/2025, 45/2025 and 50/2025 the Management Board gave consent to the redemption of FIZ Investment Certificates with a total estimated value of PLN 3.0 billion in 2025. After the redemption of the FIZ certificates mentioned in this report, the value of the investments in the FIZ asset portfolio according to the valuation of 30 June 2025 after the redemption date is estimated at approx. PLN 0.97 billion. At the same time, the Company hereby reports that, in accordance with JSW's Articles of Association, the decision on redemption of FIZ Investment Certificates requires the consent of the Company's Supervisory Board. JSW will report the fulfillment of this condition in a separate current report. The proceeds obtained from the redemption of FIZ Investment Certificates will be used both for the Company's current operations and for investment activity. FIZ was established by the Company to stabilize financial liquidity and curtail the impact of the risk of volatility of coal and coke prices on maintaining the continuity of the Group's operations and investments. At the same time, the Company hereby reports that, in accordance with the provisions of the syndicated Sustainability-linked loan agreement, the Company will not recommend the payment of any dividends and profit distributions unless the Company has not made any distributions from the FIZ in the 12 months preceding such recommendation. The Company's failure to perform this covenant constitutes an Event of Default under the agreement. Accordingly, in the event of redemption of the Investment Certificates referred to in this current report, the Company will be obliged, for a period of 12 months after redemption, not to recommend the payment of dividends and profit distributions. Legal basis: Article 17[1] of Regulation [EU] No. 596/2014 of the European Parliament and of the Council of 16 April 2014 on Market Abuse and Repealing Directive 2003/6/EC of the European Parliament and of the Council and Commission Directives 2003/124/EC, 2003/125/EC and 2004/72/EC. More information on page: