Ogłoszenie o zwołaniu NWZ Synthaverse SA

W ostatnich komunikatach Synthaverse S.A. (dawniej Biomed-Lublin) ogłoszono zwołanie Nadzwyczajnego Walnego Zgromadzenia (NWZ) na 31 lipca 2025. Główne tematy obrad dotyczą zmian w programie motywacyjnym, istotnych zmian w Statucie Spółki oraz upoważnienia Zarządu do podwyższania kapitału zakładowego.

Poniżej prezentuję najważniejsze informacje oraz ich potencjalny wpływ na inwestorów:

1. Zmiany w Statucie Spółki i podwyższenie kapitału zakładowego

• Proponowana zmiana umożliwi Zarządowi emisję do 10.000.000 nowych akcji o łącznej wartości nominalnej do 1.000.000 zł (wcześniej limit wynosił 8.000.000 akcji i 800.000 zł).
• Zarząd będzie mógł przeprowadzić emisję akcji w jednym lub kilku etapach przez okres 3 lat od rejestracji zmian w KRS.
• Nowe akcje mogą być oferowane także inwestorom zewnętrznym, z możliwością pozbawienia dotychczasowych akcjonariuszy prawa poboru (za zgodą Rady Nadzorczej).
• Środki z emisji mają być przeznaczone na projekty rozwojowe, dalszy rozwój spółki oraz ewentualne wsparcie kapitału obrotowego.

2. Zmiany w Programie Motywacyjnym

• Program motywacyjny został dostosowany do nowej nazwy spółki oraz ujednolicono zasady dla uczestników dołączających w trakcie jego trwania.
• Wprowadzono nowe zasady przyznawania tzw. warrantów subskrypcyjnych (prawo do objęcia akcji w przyszłości) – liczba przyznanych warrantów zależy od wyników finansowych (EBITDA) i decyzji Rady Nadzorczej.
• Zmiany mają na celu zwiększenie elastyczności programu i motywowanie kluczowych osób do długoterminowego zaangażowania.

3. Upoważnienie Rady Nadzorczej

• Rada Nadzorcza otrzymała upoważnienie do opracowania jednolitego tekstu Statutu oraz dokumentów związanych z programem motywacyjnym.

4. Struktura akcjonariatu

• Na dzień ogłoszenia NWZ spółka posiada 70.770.575 akcji, które dają 89.183.829 głosów (w tym 18.413.254 akcji imiennych uprzywilejowanych co do głosu).

5. Ryzyka i szanse

• Szansa: Elastyczność w pozyskiwaniu kapitału pozwala szybciej reagować na potrzeby inwestycyjne i rozwijać spółkę.
• Ryzyko: Możliwość emisji nowych akcji z wyłączeniem prawa poboru może prowadzić do rozwodnienia udziałów obecnych akcjonariuszy, jeśli nie wezmą udziału w nowych emisjach.
• Wprowadzenie nowych zasad programu motywacyjnego może zwiększyć zaangażowanie kluczowych osób, ale też wpłynąć na strukturę własnościową w przyszłości.

6. Brak informacji o dywidendzie i zmianach w zarządzie

• W dokumentach nie pojawiły się informacje o wypłacie dywidendy ani o zmianach w składzie zarządu lub rady nadzorczej.

Wyjaśnienia pojęć giełdowych:

• Prawo poboru – prawo dotychczasowych akcjonariuszy do objęcia nowych akcji w pierwszej kolejności, aby nie doszło do rozwodnienia ich udziałów.
• Warranty subskrypcyjne – papiery wartościowe dające prawo do objęcia akcji w przyszłości po określonej cenie.
• Kapitał docelowy – maksymalna kwota, o jaką zarząd może podnieść kapitał zakładowy bez konieczności każdorazowego zwoływania walnego zgromadzenia.
• EBITDA – zysk operacyjny spółki przed potrąceniem odsetek, podatków i amortyzacji; wskaźnik pokazujący efektywność działalności operacyjnej.

Podsumowanie: Planowane zmiany mają na celu zwiększenie elastyczności finansowej Synthaverse S.A. i umożliwienie szybszego pozyskiwania kapitału na rozwój. Dla inwestorów kluczowe jest monitorowanie, czy nowe emisje akcji nie wpłyną negatywnie na ich udział w spółce oraz jak spółka wykorzysta pozyskane środki. Brak informacji o dywidendzie i zmianach w zarządzie oznacza stabilność w tych obszarach na ten moment.