Zawarcie umowy kredytów senioralnych przez Żabka Group

ZABKA GROUP SA (ŻABKA) (17/2025) Zawarcie umowy kredytów senioralnych dotyczącej refinansowania zadłużenia grupy kapitałowej Emitenta Raport bieżący 17/2025 Zabka Group SA z siedzibą w Luksemburgu ("Spółka" lub "Emitent") informuje o zawarciu w dniu 9 września 2025 r. pomiędzy Żabka Polska sp. z o.o., jako kredytobiorcą oraz poręczycielem, Spółką i Zabka International S. r.l., jako poręczycielami oraz ING Bank N.V., London Branch, jako agentem i agentem zabezpieczeń i konsorcjum instytucji finansujących, jako kredytodawcami, rządzonej prawem angielskim umowy kredytów senioralnych (ang. senior facilities agreement) ("Umowa Kredytów Senioralnych"), obejmującej udzielenie: (i) kredytów terminowych (ang. term loan facilities) w kwotach ok. 800 mln PLN oraz ok. 13 mln EUR, z datą zapadalności w dniu 30 czerwca 2031 r.; (ii) kredytów terminowych (ang. term loan facilities) w kwotach ok. 1.451 mln PLN oraz 50 mln EUR, z datą zapadalności w dniu 30 września 2031 r.; (iii) kredytu odnawialnego (ang. revolving credit facility) w kwocie 500 mln PLN, z datą zapadalności w dniu 30 czerwca 2031 r. (powyższe łącznie jako "Kredyty" i każdy z osobna "Kredyt"); a także (iv) początkowej dodatkowej linii kredytowej (ang. initial incremental facility) w kwocie 512 mln PLN, z datą zapadalności w dniu 30 czerwca 2031 r. ("Dodatkowa Linia Kredytowa", łącznie z Kredytami jako "Finansowania"). Zawarcie Umowy Kredytów Senioralnych związane jest z refinansowaniem zadłużenia grupy kapitałowej Emitenta ("Grupa") prowadzącym do obniżenia kosztów jego obsługi oraz wydłużenia terminów jego zapadalności. Każdy Kredyt oraz Dodatkowa Linia Kredytowa oprocentowane są według zmiennej stopy procentowej ustalanej w oparciu o stopę bazową stanowiącą stawkę referencyjną WIBOR, dla Kredytów w PLN oraz Dodatkowej Linii Kredytowej lub stawkę referencyjną EURIBOR, dla Kredytów w EUR, powiększoną o stałą marżę, której wysokość może być dostosowywana w zależności od zmian wskaźników finansowych i realizacji wskaźników ESG, określonych w Umowie Kredytów Senioralnych. Umowa Kredytów Senioralnych zawiera szereg oświadczeń, zobowiązań oraz przypadków naruszania standardowych dla umów tego typu (w szczególności dotyczących zachowania wymaganych poziomów wskaźnika dźwigni finansowej oraz wskaźnika pokrycia odsetek). Środki z Finansowań zostaną przeznaczone, między innymi, na (1) refinansowanie całości zobowiązań wynikających z dotychczasowej umowy kredytów senioralnych (ang. senior facilities agreement) z dnia 9 stycznia 2023 r., z późniejszymi zmianami, której stronami są, między innymi, Spółka, Żabka Polska sp. z o.o. oraz ING Bank N.V., London Branch i konsorcjum instytucji finansujących ("Dotychczasowa Umowa Kredytów Senioralnych") oraz pokrycie wszelkich kosztów, premii i opłat związanych z takim refinansowaniem, a także (2) finansowanie lub refinansowanie kapitału obrotowego i ogólnych potrzeb korporacyjnych spółek z Grupy. Umowa Kredytów Senioralnych zostanie zabezpieczona następującymi zabezpieczeniami: a) rządzoną prawem polskim umową zastawu rejestrowego oraz finansowego na udziałach w Żabka Polska sp. z o.o.; b) rządzoną prawem luksemburskim umową zastawu na udziałach w Zabka International S. r.l.; oraz c) rządzonym prawem polskim oświadczeniem o poddaniu się egzekucji. W efekcie zawarcia Umowy Kredytów Senioralnych obniżeniu ulegnie marża kredytowa z tytułu długu senioralnego, co w konsekwencji doprowadzi do obniżenia płatności odsetkowych związanych z obsługą zadłużenia Grupy w kolejnych okresach. Ponadto, zgodnie z Umową Kredytów Senioralnych dotychczasowy dopuszczalny limit emisji obligacji przez spółki z Grupy został zwiększony o 1 mld PLN, do łącznej kwoty 2 mld PLN, w ramach istniejących limitów zadłużenia. Udostępnienie Kredytów oraz Dodatkowej Linii Kredytowej uwarunkowane jest spełnieniem standardowych warunków zawieszających wypłatę w transakcjach tego typu.