Emisja obligacji serii P2025C przez Cavatina Holding

Cavatina Holding S.A. ogłosiła emisję nowych obligacji serii P2025C o wartości do 40 mln zł, z możliwością zwiększenia do 80 mln zł. Środki z emisji zostaną częściowo przeznaczone na wykup i umorzenie wcześniejszych obligacji serii P2022B, P2022C oraz P2022D.

Nowa emisja pozwoli spółce na tzw. „rolowanie długu”, czyli spłatę starszych zobowiązań nowymi środkami pozyskanymi od inwestorów. Dla obecnych posiadaczy obligacji wcześniejszych serii przewidziano możliwość zamiany ich na nowe papiery wartościowe.

Cena emisyjna nowych obligacji zależy od daty zapisu i wynosi od 985 zł do 1 000 zł za jedną obligację. Im wcześniej inwestor złoży zapis, tym niższa cena:

Posiadacze obligacji serii P2022B i P2022C mogą sprzedać je spółce po 1 051,77 zł za sztukę, a serii P2022D po 1 008,65 zł za sztukę. Nowe obligacje będą zabezpieczone i notowane na rynku Catalyst (GPW w Warszawie).

Potencjalny wpływ na inwestorów:

• Spółka nie zwiększa zadłużenia, lecz zamienia stare obligacje na nowe, co może poprawić płynność finansową.
• Obligacje są zabezpieczone, co zmniejsza ryzyko inwestycyjne.
• Możliwość zamiany starych obligacji na nowe ułatwia inwestorom płynne przejście między seriami.
• Brak informacji o zmianach w zarządzie, dywidendach czy nowych kontraktach.

Wyjaśnienia pojęć:

• Emisja obligacji – spółka pożycza pieniądze od inwestorów, zobowiązując się do ich zwrotu z odsetkami.
• Rolowanie długu – spłata starych zobowiązań nowymi środkami, bez zwiększania ogólnego zadłużenia.
• Obligacje zabezpieczone – inwestorzy mają dodatkowe zabezpieczenie na wypadek problemów finansowych spółki.
• Prospekt – oficjalny dokument opisujący warunki emisji i sytuację spółki, zatwierdzony przez nadzór finansowy.