Zgoda Rady Nadzorczej JSW na umorzenie certyfikatów inwestycyjnych

Profil: Publikacja: 2025-06-11 15:56 JSW SA (53/2025) Zgoda Rady Nadzorczej JSW S.A. na umorzenie Certyfikatów Inwestycyjnych JSW Stabilizacyjnego Funduszu Inwestycyjnego Zamkniętego Raport bieżący 53/2025 Zarząd Jastrzębskiej Spółki Węglowej S.A. ["JSW", "Spółka"] w nawiązaniu do raportu bieżącego nr 50/2025 informuje, iż w dniu 11.06.2025 r. Rada Nadzorcza Spółki pozytywnie zaopiniowała wniosek Zarządu i udzieliła zgody na umorzenie Certyfikatów Inwestycyjnych JSW Stabilizacyjnego Funduszu Inwestycyjnego Zamkniętego ["FIZ"] serii C w ilości 34.359 szt. oraz serii G w ilości 103.077 szt. o łącznej szacowanej kwocie 200,0 mln PLN. Szacunki oparte zostały na wycenie z dnia 04.06.2025 r. i mogą odbiegać od faktycznych wartości, które będą znane dopiero po wycenie dokonanej w danym dniu wykupu. Zgodnie z informacjami zawartymi w niniejszym raporcie, a także informacjami przekazanymi w raportach bieżących 64/2024, 3/2025, 10/2025, 14/2025, 16/2025, 21/2025, 28/2025, 35/2025, 38/2025 oraz 46/2025 Rada Nadzorcza wyraziła zgodę na umorzenie w 2025 roku certyfikatów inwestycyjnych FIZ o łącznej szacowanej wartości 2,85 mld PLN. Po dokonaniu umorzenia FIZ o którym mowa w niniejszym raporcie wartość inwestycji w portfel aktywów FIZ wg wyceny z dnia 04.06.2025 r. po dniu umorzenia szacuje się na kwotę około 1,11 mld PLN. Środki uzyskane z tytułu umorzenia Certyfikatów Inwestycyjnych FIZ zostaną wykorzystane zarówno na cele związane z bieżącą działalnością Spółki, jak i na realizację działalności inwestycyjnej. FIZ został utworzony przez Spółkę w celu stabilizacji płynności finansowej, jak również w celu ograniczenia wpływu ryzyka zmienności cen węgla i koksu, na utrzymanie ciągłości prowadzenia działalności operacyjnej i inwestycyjnej Grupy Kapitałowej. Jednocześnie Spółka informuje, że zgodnie z zapisami umowy konsorcjalnej dotyczącej finansowania w formule Sustainability-linked loan Spółka nie zarekomenduje wypłaty żadnych dywidend oraz podziału zysku, chyba że w okresie 12 miesięcy poprzedzających taką rekomendację Spółka nie dokonywała wypłat z FIZ. Niewykonanie tego zobowiązania przez Spółkę stanowi Przypadek Naruszenia na gruncie umowy. W związku z powyższym w przypadku umorzenia certyfikatów inwestycyjnych, o których mowa w niniejszym raporcie bieżącym Spółka będzie zobowiązana w okresie 12 miesięcy od umorzenia do nierekomendowania wypłaty dywidendy oraz podziału zysku. Podstawa prawna: art. 17 ust. 1 Rozporządzenia Parlamentu Europejskiego i Rady (UE) Nr 596/2014 z dnia 16 kwietnia 2014 r. w sprawie nadużyć na rynku oraz uchylającego dyrektywę 2003/6/WE Parlamentu Europejskiego i Rady i dyrektywę Komisji 2003/124/WE, 2003/125/WE i 2004/72/WE. Więcej na: [English version below] Subject: Consent of the JSW S.A. Supervisory Board for redemption of JSW Stabilization Closed-end Investment Fund Investment Certificates Body of the report:With reference to Current Report No. 50/2025, the Management Board of Jastrzębska Spółka Węglowa S.A. ("JSW", "Company") hereby reports that on 11 June 2025 the Company's Supervisory Board issued a favorable opinion on the Management Board's motion and approved the redemption of 34,359 series C and 103,077 series G Investment Certificates of the JSW Stabilization Closed-end Investment Fund ("FIZ") with a total estimated value of PLN 200.0 million. The estimates are based on the valuation as at 4 June 2025 and may differ from the actual values, which will be known only after the valuation made on the respective redemption date. According to the information contained in this report and the information provided in Current Reports No. 64/2024, 3/2025, 10/2025, 14/2025, 16/2025, 21/2025, 28/2025, 35/2025, 38/2025 and 46/2025 the Supervisory Board gave consent to the redemption of FIZ investment certificates with a total estimated value of PLN 2.85 billion in 2025. After the redemption of the FIZ certificates mentioned in this report, the value of the investments in the FIZ asset portfolio according to the valuation of 4 June 2025 after the redemption date is estimated at approx. PLN 1.11 billion. The proceeds obtained from the redemption of FIZ Investment Certificates will be used both for the Company's current operations and for investment activity. FIZ was established by the Company to stabilize financial liquidity and curtail the impact of the risk of volatility of coal and coke prices on maintaining the continuity of the Group's operations and investments. At the same time, the Company hereby reports that, in accordance with the provisions of the syndicated Sustainability-linked loan agreement, the Company will not recommend the payment of any dividends and profit distributions unless the Company has not made any distributions from the FIZ in the 12 months preceding such recommendation. The Company's failure to perform this covenant constitutes an Event of Default under the agreement. Accordingly, in the event of redemption of the investment certificates referred to in this current report, the Company will be obliged, for a period of 12 months after redemption, not to recommend the payment of dividends and profit distributions. Legal basis:Article 17[1] of Regulation [EU] No. 596/2014 of the European Parliament and of the Council of 16 April 2014 on Market Abuse and Repealing Directive 2003/6/EC of the European Parliament and of the Council and Commission Directives 2003/124/EC, 2003/125/EC and 2004/72/EC. More information on page: